第1章概论1

1.1互联网银行的定义2

1.2互联网银行的发展2

1.3互联网银行的特征3

1.4研究样本与数据来源4

1.5研究方法14

第2章美国互联网银行业整体分析19

2.1美国利率市场环境19

2.2互联网银行规模概述21

2.2.1总资产21

2.2.2总存款23

2.2.3净贷款和租赁25

2.2.4互联网银行业总资产、总存款、净贷款和

租赁规模占比27

2.2.5净利润及规模占比29

2.2.6员工总数及规模占比32

2.3盈利能力35

2.3.1总资产回报率35

2.3.2净资产收益率37

2.3.3净利息收益率42

2.4运营效率46

2.4.1生息资产占总资产比46

2.4.2成本收入比47〖1〗互联网银行——美国经验与中国比较〖2〗〖2〗〖1〗目录2.4.3人工效率49

2.5资产质量56

2.5.1贷款净损失率56

2.5.2损失覆盖率57

2.5.3贷款拨备率59

2.6业务结构60

2.6.1资产结构60

2.6.2负债结构63

2.6.3收入结构66

2.6.4支出结构69

2.7资本指标73

2.7.1一级资本充足率73

2.7.2资本充足率74

2.7.3权益比率76

2.7.4股利支付率77

2.8流动性80

2.8.1存贷比80

2.8.2净贷款和租赁占资产比81

第3章互联网银行与中美传统银行的对比分析83

3.1中国利率市场环境83

3.2规模总量概述85

3.2.1总资产85

3.2.2总存款86

3.2.3贷款和租赁净额88

3.2.4净利润89

3.2.5薪资与福利费用91

3.2.6员工人数93

3.3盈利能力94

3.3.1总资产回报率94

3.3.2净资产收益率96

3.3.3净利息收益率103

3.4运营效率105

3.4.1成本收入比105

3.4.2人工效率106

3.5资产质量118

3.5.1贷款净损失率118

3.5.2贷款拨备率119

3.6业务结构121

3.6.1资产结构121

3.6.2负债结构125

3.6.3收入结构129

3.6.4支出结构133

3.7资本指标137

3.7.1一级资本充足率137

3.7.2资本充足率139

3.7.3权益比率141

3.7.4股利支付率142

3.8流动性分析144

3.8.1存贷比144

3.8.2净贷款和租赁占资产比146

第4章总结与展望148

4.1互联网银行业VS美国银行业148

4.2美国互联网银行VS中国上市银行156

参考文献162

附录1入样的26家美国银行基本信息163

附录22003—2012年中国上市银行入样情况177

附录3指标中英文对照及计算179

附录4对若干指标在第2章和第3章中差异较大的

情况说明185

图 表 索 引

表索引

表1116家互联网银行2012年概况8

表12美国十大银行2012年概况9

表1316家互联网银行2013年概况10

表14美国十大银行2013年概况12

表15中国上市银行13

表16美国统一银行业绩报告（UBPR）指标体系14

表17骆驼评级体系（CAMELS）的指标及指标的

合理水平16

表18对比研究所用指标17

图索引

图21美国联邦基金利率（1954—2012年）20

图22美国联邦基金利率（2003—2012年）20

图23美国互联网银行业总资产22

图24美国银行业总资产23

图25美国互联网银行业总存款24

图26美国银行业总存款25

图27美国互联网银行业净贷款和租赁26

图28美国银行业净贷款和租赁26

图29互联网银行业总资产、总存款、净贷款和租赁

规模占比28

图210美国互联网银行业净利润29

图211美国银行业净利润30

图212互联网银行业净利润占比31

图213美国互联网银行业员工总数32

图214美国银行业员工总数33

图215互联网银行业员工总数占比34

图216总资产回报率对比35

图217净资产收益率对比37

图218净利润率对比38

图219资产利用率对比40

图220股本乘数对比41

图221净利息收益率对比42

图222生息资产收益率对比44

图223生息资产付息率对比45

图224生息资产占总资产比对比46

图225成本收入比对比48

图226人均资产对比49

图227人均存款对比51

图228人均净贷款和租赁对比52

图229人均净利润对比53

图230人均利息支出对比54

图231人均非利息支出对比55

图232贷款净损失率对比57

图233损失覆盖率对比58

图234贷款拨备率对比59

图235美国互联网银行业资产构成61

图236美国银行业资产构成62

图237美国互联网银行业负债构成64

图238美国银行业负债构成65

图239净利息收入占营业收入比对比67

图240非利息收入占营业收入比对比68

图241利息支出占总支出比对比69

图242非利息支出占总支出比70

图243美国互联网银行业非利息支出构成71

图244美国银行业非利息支出构成72

图245一级资本充足率对比73

图246资本充足率对比75

图247权益比率对比76

图248美国互联网银行业股利支付率77

图249美国银行业股利支付率78

图250存贷比对比80

图251净贷款和租赁占比对比81

图312003—2012年中国存贷款基准利率84

图32总资产对比85

图33总存款对比87

图34贷款和租赁净额对比88

图35净利润对比90

图36薪资与福利费用对比91

图37员工人数对比93

图38总资产回报率对比95

图39净资产收益率对比97

图310净利润率对比99

图311资产利用率对比100

图312股本乘数对比102

图313净利息收益率对比104

图314成本收入比对比105

图315人均资产对比107

图316人均存款对比108

图317人均贷款和租赁净额对比110

图318人均净利润对比112

图319人均薪资与福利费用对比113

图320人均利息支出对比115

图321人均非利息支出对比117

图322贷款净损失率对比118

图323贷款拨备率对比120

图324美国互联网银行资产构成121

图325美国十大银行资产构成122

图326中国上市银行资产构成124

图327美国互联网银行负债构成126

图328美国十大银行负债构成127

图329中国上市银行负债构成128

图330净利息收入占营业收入比对比130

图331非利息收入占营业收入比对比131

图332利息支出占总支出比对比133

图333非利息支出占总支出比对比135

图334员工薪酬占非利息支出比对比136

图335一级资本充足率对比138

图336资本充足率对比139

图337权益比率对比141

图338股利支付率对比142

图339存贷比对比144

图340净贷款和租赁占资产比对比146